Univers d’investissement : Actions

Structure Légale : FIVG

Approche de gestion : Absolute/Flexible Performance

Durée de placement recommandée : > 5 ans

Type d’investisseurs : Tous

Éligibilité :

  • Éligible PEA

  • Éligible PEAPME

Part (C) - ISIN FR0010748368

VL (2021-07-27) 268.01 €

Encours 921.7 M€

Performances ytd 8.94 %

Perf. annualisée 5ans 12.05 %

Niveau de risque

Paul Merle

Gérant du fonds
depuis le 09/2007

Politique d’investissement

Son objectif de gestion est d'offrir aux investisseurs, sur la durée de placement recommandée, une performance liée à un portefeuille composé d'entreprises européennes de toutes tailles de capitalisation, respectant les critères de l'investissement socialement responsable (ISR) et dont une part importante de l'activité relève directement de la thématique environnementale. Le portefeuille est construit de manière à tirer parti des opportunités offertes par les valeurs appartenant à cet univers. Le FCP est en permanence exposé, directement ou indirectement via des OPC (dans la limite de 10 % de l'actif net), au risque actions à hauteur de 60 % minimum et dans la limite de 120 % de l'actif net. Le FCP sera principalement investi sur les actions ou titres assimilés négociés sur des marchés réglementés de l'Espace Economique Européen auquel s'ajoute la Suisse. Tout en respectant un investissement de 75% minimum en titres de sociétés et en parts ou actions d'OPC voir plus
éligibles au PEA. Le processus de gestion repose sur trois étapes essentielles : La sélection d'entreprises correspondant à la thématique de l'environnement à partir de l'univers des valeurs sélectionnées à l'issu des deux premières étapes, L'analyse de ces valeurs visant à retenir les entreprises ayant la meilleure politique environnementale, sociale et de gouvernance, La construction du portefeuille sur des critères de performance financière. L'univers d'investissement regroupe les sociétés, appartenant aux secteurs de l'eau, des énergies renouvelables, du retraitement des déchets et plus généralement toute activité ayant pour but de développer des technologies propres ou d'améliorer la protection de l'environnement. Une large majorité des valeurs correspondant à cette thématique étant des sociétés de petite ou moyenne capitalisation, le portefeuille pourra être constitué jusqu'à 100 % maximum d'entreprises de petite ou moyenne capitalisation. Lorsqu'un titre ne respecte plus les contraintes ISR, le gérant dispose d'un délai de 1 mois pour céder ce titre. Le choix du timing de vente dépendra des opportunités de marché et s'effectuera dans l'intérêt des porteurs. En fonction des conditions de marché et dans un but de réduction du risque, ou dans le cadre de la gestion de sa trésorerie, le gérant du FCP peut exposer directement ou indirectement entre 0 % et 25 % de son actif net sur des titres de créance et autres instruments du marché monétaire, libellés dans une devise d'un pays membre de l'OCDE. Les titres retenus ont une notation minimale BBB-/Baa3 (catégorie "Investissement Grade") en application de la méthode de Bâle telle que précisée dans le prospectus. Le FCP pourra également détenir, dans la limite de 10 % de l'actif net, des titres non notés ou "non Investment Grade" (notation inférieure à BBB-/Baa3). L'acquisition ou la cession d'un titre de créance ne se fonde pas exclusivement sur le critère de ses notations et repose également sur une analyse interne des risques de crédit et des conditions de marché. Essentiellement à des fins de gestion de sa trésorerie, le FCP se réserve la possibilité d'intervenir sur les dépôts, dans la limite de 25 % de l'actif net. Le FCP peut recourir, dans la limite d'une fois l'actif, à des instruments financiers dérivés afin de prendre des positions en vue de couvrir le portefeuille et/ou de l'exposer aux risques sur actions, indices, change et taux, pour poursuivre son objectif de gestion. Le FCP peut être exposé à hauteur de 20% maximum au risque de change non couvert.

Évolution de l’opc

Performances et ratios au 2021-07-27

  Performance annualisée Performance cumulée Volatilité Sharpe
1 an 36.27 % 36.27 % 16.40 % 2.24
3 ans 14.56 % 50.34 % 22.06 % 0.68
5 ans 12.05 % 76.67 % 18.58 % 0.67
10 ans 8.03 % 116.43 % - -
Origine - 168.01 % 18.22 % -

Caracteristiques

Date de création : 2009-05-11

Affectation des résultats : Capitalisation

UCITS : Non

Méthode de gestion : Gestion Discrétionnaire

Souscription initiale minimum : 0.00

Frais maximaux

Droits d’entrée : 3 %

Frais de sortie : 0 %

Frais de gestion : 1.8 % / an

commission de superformance ? Non